中國限電利空是買點？
第三季即將結束，新季度行情將著重「Q4到明年業績續旺」及「作夢行情」題材，一個族群股王能創高代表族群仍持續走多，伺服器股王信驊（5274.TW）股價持續創高，不僅超車大立光（3008.TW）成為台股股后，信驊主力產品伺服器遠端控制晶片，受惠5G及AI發展，對於伺服器需求持續暢旺，目前訂單已看到明年。網通產業上半年受缺料影響，下半年已漸緩解加上將進入旺季，加上伺服器明年將迎來換機潮，進可攻退可守。
投信布局伺服器 台光電 聯茂領漲創高
投信九月份已開始布局伺服器相關個股，如CCL三雄台光電（2383.TW）、聯茂（6213.TW）、台燿（6274.TWO），族群股王台光電9月23日股價再創新高來到251.5元，雖然受到中國大規模限電影響拉回，我認為只是短暫利空，9月營收勢必受到衝擊，對於缺捕的產能公司勢必於其他廠補上，CCL供給減少但需求仍在，供需失衡使產品報價易漲難跌。上游銅箔廠金居、榮科產能都在台灣因此受惠，但銅箔基板若前景不好，上游怎會表態轉強，其中CCL籌碼最漂亮屬聯茂（6213.TW），在外資、投信同買下股價已創歷史新高170.5元，今年全年EPS估9至10元，明年獲利上看12至13元，伺服器、網通和5G等領域持續成長，加上聯茂以每股130元發行現增65億元，大股東穩懋參與認購，目前持股已增持至17.08%，此波因中國限電利空拉回，反而是留意好買點的時機。
奇鋐同樣受到限電影響 但有低本益比保護
其餘投信布局伺服器股，如健策（3653.TW）、仁寶（2324.TW）、英業達（2356.TW）、博智（8155.TWO），尤其健策股價走勢不受大盤影響，受惠伺服器及車用用導線架放量，訂單滿手下股價有機會挑戰前波高點348元，另外博智同樣受惠Intel新平台放量，營運逐季成長，投信連2日大買，股價也創了今年以來新高152.5元，短線漲幅三成。同樣受到限電政策影響還有散熱產業，其中包含建準（2421.TW）、雙鴻（3324.TWO）、奇鋐（3017.TW）、超眾（6230.TWO）在昆山皆有設廠，奇鋐（3017.TW）同樣受惠伺服器需求，產品包含機殼、風扇和散熱模組等，上半年獲利3.78元，9月雖然受到限電影響，估計全年EPS仍有7元水準，明年獲利8至9元，目前本益比11倍仍偏低，投信自9月持續買進，單月買進9,019張，拉回同樣可留意。
圖說
奇鋐（3017.TW）日線圖
看好理由:
1.伺服器進入旺季
2.低本益比
3.投信買超
