經緯天地集資約1.6億
經緯天地(2477)為中國電信網絡支援以及信息及通信技術(ICT)集成服務供應商及軟件開發商,現正式招股,招股日期為12月28日至1月9日,預期1月12日上市,發售1.25億股,90%配售,10%公開發售,另有15%超額配股權,每股招股價為1元至1.3元,集資最多1.625億元,按每手4,000股,入場費5,252.44元,以上限價計算,市值約6.5億元,聯席保薦人為鎧盛資本、艾德資本。
經緯天地於2003年開展業務時主要從事開發電信網絡性能分析軟件,其後將業務範圍擴展至提供電信網絡支援服務及ICT集成服務。目前公司從事提供(i)電信網絡支援服務,包括無線電信網絡優化服務以及電信網絡基礎設施維護及工程服務;(ii) ICT集成服務;及(iii)電信網絡相關軟件開發服務。公司客戶大致可分為:(i)電信營運商;(ii)電信網絡設備製造商;(iii)電信網絡及技術服務供應商及總承包商;及(iv)其他。於往績記錄期間,公司主要以如下方式承接項目:(i)直接從電信營運商等終端客戶獲得整個項目或項目其中部分工程;或(ii)於總承包商從項目擁有人獲得項目並將其拆分為多個子項目或工程後,總承包商或會向我們分派一個或多個相關子項目或工程。
業績方面,20至22年收入分別為1.95億人民幣、2.03億人民幣、2.26億人民幣,23年首六個月收入為1.13億人民幣,純利方面,若不涉及上市開支,20至22年經調整純利分別為3,067萬人民幣、3,306萬人民幣、3,436萬人民幣,23年首六個月經調整純利為2,060萬人民幣。是次集資所得其中約28%用於為未來ICT集成項目提供資金滿足初始資金需求,約25.7%用作開展新研發項目,約14.7%用於壯大項目管理團隊以配合預期擴充計劃及業務增長,約4%為銷售及營銷工作提供所需資金以擴大人手及營銷活動,約17.6%作償還部分銀行借款,約10%用於一般營運資金。
本人為證監會持牌人士,並沒持有上述股份。
張智威
聯席董事
信誠證券有限公司 Prudential Brokerage Limited