韓風 : 為美股上市製作企業簡介

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過去近兩年時間,筆者不少中小企的朋友,都紛紛在美股納斯達克上市了,而且各自「享受」了其強大的市場流通量以及較為彈性的上市規則所帶來的便利。
而事實上,不少協助香港以至於東南亞地區甚至內地企業到美股上市的服務團隊,其實以前也是從事於服務香港中小型股票的券商或專業機構,其上市的基本流程大同小異,只是在對美國證監會以及納斯達克交易所的溝通語言只能使用英文以及在運作時間上調整至晚上至凌晨時間而已。不過,香港人的精神就是只要有業務,又何妨去改變自己。
而伴隨著中小股上市後,股份每每有一段時間的炒作,也吸引了不少新投資人轉投美股,生態圈也日益完善。作為港股財經公關的老人,筆者這兩年也積極學習了美股的公關服務大概,同時也「費勁」地啃下了幾本美股招股書,其間也曾「客串」幫幾家美股公司做了幾份「企業介紹」(Corporate Presentation)。
這類企業介紹,主要包括招股書的核心資訊,以便投資者快速瞭解公司的基本情況和投資亮點,當然也會在免責聲明的前提下稍作「避重就輕」。一般而言有以下內容:
1.公司概況。
2.行業背景和市場機會。
3.發行摘要(Offering Summary),如擬發行的股票類型(普通股、優先股等)、發行價格區間(Price Range)、計劃發行的股份數量。募資用途(如研發、市場拓展、償還債務等)。
4.財務亮點(Financial Highlights)近年的關鍵財務資料,如收入、淨利潤、毛利率和EBITDA、關鍵財務指標的同比增長率。
5.投資亮點(Investment Highlights),如公司的競爭優勢(如技術創新、市場份額、品牌影響力)。行業增長趨勢和公司潛力。核心競爭力簡述(如獨特的技術、客戶基礎等)。
6.管理團隊(Management Team),主要高管和董事會成員簡介,包括背景和經驗。
7.承銷商信息(Underwriters)。
至於資本結構、發行後公司的股權結構、主要股東及其持股比例變化,在正式招股書內皆有披露,企業介紹就可以選擇是否包括在內了。

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